Una mayoría de países de la UE pide ampliar el plazo de pago de 30 días de la nueva ley de morosidad

 BRUSELAS.- Una mayoría de Estados miembro ha reclamado este jueves ampliar el plazo máximo de 30 días para que entidades públicas y privadas paguen las facturas emitidas por pequeñas y medianas empresas (pymes) que propone la Comisión Europea en su nueva ley de morosidad.

Así lo han expresado un total de 24 países, entre ellos España, durante la sesión pública en la que se ha debatido este reglamento, en el marco del Consejo de Competencia que se ha celebrado en Bruselas, aunque el acuerdo sobre este expediente no se espera hasta mayo o junio.

Todos ellos --a excepción de Grecia, Países Bajos y Polonia--, conscientes de la necesidad de reforzar la cultura de pago, han coincidido en su petición de flexibilizar la norma para que ese límite de 30 días pueda ampliarse a 60, atendiendo a las circunstancias específicas de sectores como el agrícola.

"Se podría pasar de 30 a 60 días en algunos sectores industriales, en sectores comerciales donde hay productos de baja rotación y en algunos productos agrícolas", ha explicado el ministro de Industria y Turismo, Jordi Hereu, que ha advertido también de que esta restricción puede acarrear "efectos indeseados" si no se tienen en cuenta las circunstancias específicas de sectores y países.

Por contra, sólo los ministros de Grecia, Países Bajos y Polonia han defendido que el plazo máximo único de pago de 30 días se convierta en "la norma" para todas las operaciones comerciales, tal y como propone la revisión del reglamento.

En lo que sí han manifestado unanimidad los Veintisiete ha sido en su rechazo a la creación de autoridades de ejecución para supervisar y garantizar la aplicación de las normas, frente a lo que proponen que sean los propios tribunales de cada Estado miembro los que se encarguen de estas tareas.

Al mismo tiempo, algunas delegaciones han criticado el marco legal, pues prefieren una directiva a una regulación para evitar una nueva capa legislativa y dejar más margen de maniobra a los Estados miembro.

El ministro responsable de pequeñas y medianas empresas de Bélgica --país al que corresponde la presidencia rotatoria del Consejo--, David Clarinval, ha constatado que las delegaciones están "ampliamente a favor de la flexibilidad y del respeto de la libertad contractual de las empresas" y que estas observaciones orientarán los futuros debates y la próxima reunión de los ministros prevista para el 24 de mayo.

Por su lado, el comisario europeo de Mercado Interior, Thierry Breton, ha destacado en rueda de prensa que "todo el mundo el consciente de que mantener el 'statu quo' no es una opción" y que los Veintisiete deben responder a la petición de "un 80% de las pymes europeas" de limitar el plazo para realizar un pago a 30 días. "Hemos dado un paso importante y el debate ha sido constructivo", ha apostillado.

Asimismo, ha aclarado que la Comisión no ha planteado que se imponga la creación de una nueva autoridad supervisora, sino que "será el colegislador el que decida quién será la autoridad competente a la que puedan dirigirse las pymes cuando haya un problema".

La UE se abre por primera vez a multar a las empresas morosas

 ESTRASBURGO.- Con el objetivo de fortalecer la liquidez empresarial y combatir la creciente morosidad en las relaciones comerciales, la presidenta de Comisión Europea, Ursula von der Leyen, presentó ante el Parlamento Europeo un reglamento destinado a reemplazar la Directiva Europea sobre Morosidad. Este reglamento, que se espera sea aprobado, modificará significativamente los plazos de pago entre empresas.

Esta nueva normativa es la reducción del período de pago de las empresas a un máximo de 30 días, en contraposición a los 60 días establecidos anteriormente.

El Reglamento establece que cada Estado miembro designará una autoridad responsable de garantizar el cumplimiento de los plazos de pago. Estas autoridades podrán imponer multas, sanciones y medidas cautelares a los infractores, además de realizar inspecciones sin previo aviso.

Otro de los puntos más destacados es la compensación por los costes de recuperación, el deudor deberá abonar una cantidad fija de 50 euros por cada transacción comercial cuando se devenguen intereses de demora.

La morosidad no solo obstaculiza la competitividad, sino que también aumenta la incertidumbre y reduce la participación de las pymes en la contratación pública. Además, aumenta las necesidades de capital circulante, los costos debido al tiempo invertido en perseguir a los deudores y los costos de financiación.

El Reglamento también establece prácticas contractuales ilegales, como fijar plazos de pago que infringen la ley, limitar los derechos del acreedor o retrasar intencionadamente el envío de la factura. Estas prácticas serán nulas y sin efecto.

La iniciativa de la Comisión Europea permitirá que el pago de tasas compensatorias e intereses sea legalmente automático en caso de morosidad y facilitará el acceso a una reparación efectiva a través de la mediación, lo que se espera que reduzca significativamente los costos de litigio.

Moody's advierte de un creciente riesgo de impagos de deuda en Europa

MADRID.- La agencia de calificación Moody's prevé que la tasa de impagos de deuda en Europa empiece a aumentar ya durante este año y que en los próximos el ratio de recuperación por parte de los inversores tienda a caer, lo que podría afectar a la estabilidad financiera de la zona euro.

Así lo ha advertido el vicepresidente de Estrategia de Crédito de Moody's, Jorge Rodríguez, durante la conferencia anual de la entidad celebrada este miércoles en Madrid sobre tendencias crediticias en Europa.

A la agencia calificadora le "preocupa" el aumento del número de emisores de deuda europeos que están en grado especulativo (con calificaciones B o inferiores), "que hasta no hace mucho tiempo eran la excepción y ahora empiezan a ser la norma".

En 1998 sólo el 7 % de los emisores tenían un rating B, y el 2 % Caa o inferiores, mientras que ahora en ambos tramos agrupados, lo que se considera el grado especulativo, se encuentran el 40 %, con una mayor concentración en el tramo más bajo de la escala.

"Esto nos preocupa porque para estos ratings históricamente las tasas de impago han sido muy elevadas", según Rodríguez. Así, cerca del 3 % de las compañías con calificación B incurren en impago en un año, el 10 % en tres años y el 15 % en cinco años, un porcentaje éste último que se eleva hasta el 30 % en el caso de las que están en Caa o por debajo.

A ello se suma que Moody's prevé tasas de recuperación más bajas en casos de impago que en ciclos anteriores, lo que "puede terminar afectando a la estabilidad financiera" de la región, según el analista.

Según sus cálculos, la tasa de impago actual ronda el 1 % en Europa, pero podría incrementarse incluso hasta el 3 % durante este año.

Los sectores más endeudados son los de servicios de consumo, media y comercio minorista, según se ha detallado en la conferencia de Moody's, en la que se ha destacado el elevado esfuerzo de desapalancamiento acometido en general en toda Europa.

Según ha detallado la analista sénior de Moody's para España y otros países periféricos, Kathrin Muehlbronner, la deuda privada en Europa sigue siendo muy elevada y ronda el 84 % del PIB, muy por debajo del 92 % que alcanzó en su pico más reciente.

Sin embargo, aún está cerca de 20 puntos por encima del 65 % que se registraba antes de la crisis, en 2007, aunque en el caso particular de España se ha logrado un desapalancamiento "muy significativo", según ha apuntado.

Este es uno de los motivos por lo que por primera vez desde 2007 Moody's no tiene perspectivas negativas en sus calificaciones soberanas europeas, aunque éstas están aún muy lejos del nivel previo a la crisis, incluido el caso de España, pese a las dos recientes revisiones al alza.

En cualquier caso, la agencia sólo tiene perspectiva positiva para la calificación crediticia soberana de cinco países europeos (Grecia, Malta, Eslovaquia, República Checa y Francia) y durante 2018 únicamente elevó la de Portugal y España.

Los incumplimientos en Asia aumentarán en 2019

HONG-KONG.- Cada vez más observadores esperan que los incumplimientos en Asia se propaguen, a medida que el debilitamiento de las monedas y la menor liquidez impongan mayores costos de refinanciamiento a los prestatarios más riesgosos.

Los fracasos crecientes se suman a los factores en contra a los que se enfrentarán los gobiernos durante un 2019 políticamente cargado, con elecciones en India e Indonesia. Los incumplimientos en el mercado asiático de bonos en dólares se triplicaron a al menos nueve en 2018, en comparación con el año anterior.

En India, el incumplimiento emblemático del banco en la sombra Infrastructure Leasing & Financial Services Ltd. ha dificultado la liquidez para los prestamistas no bancarios, mientras que la campaña de desapalancamiento de China y su impulso por reducir el número de empresas zombies han provocado más caídas. 

El aumento de los impagos puede perjudicar la confianza en el mercado crediticio, pero podría impulsar el negocio de los inversionistas en activos problemáticos.

La morosidad de la banca española cae a niveles de 2013

MADRID.- La morosidad de los créditos concedidos por los bancos, cajas y cooperativas españolas a particulares y empresas ha descendido al 10,9% en junio, algo por encima de los niveles registrados en abril de 2013, cuando la tasa se establecía en el 10,8%.

Esta tasa incluye el cambio metodológico en la clasificación de los Establecimientos Financieros de Crédito (EFC), que han dejado de ser considerados dentro de la categoría de entidades de crédito.

Según los datos provisionales publicados este martes por el Banco de España, la cifra total de créditos dudosos ha caído hasta los 149.308 millones de euros en junio. De este modo, la tasa de morosidad encadena 10 meses consecutivos de caídas, llegando a perder la barrera del 11% por primera vez desde abril de 2013.

En el mes de junio, el crédito global del sector se redujo en 7.382 millones de euros respecto al mes anterior, hasta alcanzar los 1,357 billones. Así, la morosidad de la banca se ha reducido en 2,7 puntos porcentuales respecto al máximo histórico marcado en diciembre de 2013, cuando se situó en el 13,6%.

La morosidad cae en España a niveles de 2013 tras descender un 12,5%

MADRID.- La morosidad de los créditos concedidos por los bancos, cajas y cooperativas españoles a particulares y empresas se ha vuelto a reducir en el mes de diciembre y se ha rebajado al 12,5%, con lo que cierra 2014 en su menor nivel desde agosto de 2013.

Esta tasa incluye el cambio metodológico en la clasificación de los Establecimientos Financieros de Crédito (EFC), que han dejado de ser considerados dentro de la categoría de entidades de crédito.

Según los datos provisionales publicados este miércoles por el Banco de España, la cifra total de créditos dudosos ha descendido hasta los 172.602 millones de euros y amplía su mínimo desde mayo de 2013.

La tasa de morosidad encadena cuatro meses consecutivos de caídas y se encamina a perder la barrera del 12%, aunque el descenso es menos pronunciado debido a que el saldo de crédito se ha reducido un 0,46%. En concreto, el crédito global del sector se ha rebajado en 6.356 millones de euros en diciembre respecto al mes precedente.

Sin incluir los cambios metodológicos, la ratio de morosidad se situaría cerca del 12,75%, reduciéndose respecto al mes anterior, puesto que el saldo de crédito caería desde los 1,380 billones de euros a 1,354 billones sin dichos cambios. 

La tasa de morosidad de la banca española baja en octubre al 12,92%

MADRID.- La tasa de morosidad en la banca española bajó nuevamente en octubre al ubicarse en el 12,92 por ciento del total de créditos, frente al 13,02 por ciento de septiembre, según datos publicados por el Banco de España.

El saldo de los créditos morosos bajó en más de 2.100 millones en octubre, en un contexto de reducción de los volúmenes de créditos totales.

Octubre ha sido el noveno mes consecutivo del descenso del saldo de la morosidad. Desde principios de año, este saldo se ha reducido en casi 20.000 millones de euros.

Los bancos de España, Irlanda, Reino Unido y Alemania lideran el saneamiento de créditos morosos

MADRID.- Los bancos de España, Irlanda, Reino Unido y Alemania, "por este orden", han tomado medidas significativas para su desapalancamiento y han sacado carteras de créditos morosos y no morosos de su balance a un ritmo sin precedentes durante 2014, señala KPMG.

   La firma apunta que el análisis de la calidad de los activos de las entidades financieras de la eurozona realizado por el Banco Central Europeo (BCE) ha detectado que los bancos tienen casi 100.000 millones de euros provisionados para respaldar créditos morosos (NPE), algo que está afectando tanto a sus resultados financieros como a sus necesidades de capital.

   El análisis de los datos publicados por el BCE revela que los créditos morosos, cuyo valor se ha deteriorado o esté en situación de impago, suman un total de más de 1,2 billones de euros a 31 de diciembre de 2013.

   En el caso de los bancos de la eurozona, KPMG ha calculado que el capital básico de nivel 1 (CET1) necesario para respaldar estas exposiciones es de 96.000 millones de euros, lo que representa aproximadamente el 10% del capital total del sector.

   "Si este capital se liberase, podrían utilizarse aproximadamente dios billones de euros en préstamos bancarios adicionales en toda Europa y aumentar la rentabilidad sobre recursos propios (ROE) en 150 puntos básicos", afirma.

   En esta línea, añade que las medidas adoptadas por España, Irlanda, Reino Unido y Alemania han impulsado el impacto del análisis de calidad de los activos internamente y en el mercado.

   KPMG observa un exceso de 62.000 millones de euros en transacciones de venta de préstamos cerradas en toda Europa este año, pero solo aproximadamente 7.000 millones de euros de estas ventas han tenido lugar fuera de estos cuatro mercados.

   Por área geográfica, los bancos de Chipre, Grecia e Irlanda han sido los más afectados, con una media del 46%, 35% y 21%, respectivamente, de capital utilizado para respaldar los créditos morosos. En cambio, los bancos de Alemania y Francia han arrojado resultados positivos con un 7% y 5%, respectivamente, gracias a un nivel menor de estos activos.

   El socio responsable del sector financiero de KPMG en España, Francisco Uría, incide en que los resultados del análisis a la calidad de los activos del BCE son "significativos", ya que permiten comparar por primera vez los créditos morosos de los bancos europeos.

   En el caso de España, el responsable junto a Stephen Smith del grupo de trabajo de AQR de KPMG en Europa subraya que debe tenerse en cuenta la existencia de carteras con exceso de provisiones que no se han considerado en el análisis del BCE dado su carácter prudencial.

   "De cara al futuro, prevemos que los equipos de dirección de los bancos se centrarán en la gestión de los créditos fallidos y la venta de carteras, y muchos también analizarán sus carteras de créditos no morosos para mejorar su rentabilidad. Las entidades financieras españolas han sido las que de forma más evidente han protagonizado esta estrategia", apunta.

La morosidad de las empresas del Ibex español supera los 47.000 millones

MADRID.- La morosidad de las empresas del Ibex-35 español supera los 47.000 millones de euros y su plazo medio de pago asciende a 169 días, casi el triple de los límites que marca la ley, según el último informe de la Plataforma Multisectorial contra la Morosidad (PMcM), realizado a partir de los datos publicados por la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV).

En concreto, la PMcM cifra en 47.375 millones la morosidad de estas compañías y, pese a las demoras en los pagos, aprecia una sensible mejora del 7% en el plazo medio de pago de las empresas no financieras del selectivo bursátil.

En 2012, el plazo medio de pago de las sociedades cotizadas no financieras fue de 191 días, mientras que alcanzó los 184 en 2013, un 4% menos. Los que más han reducido sus tiempos de liquidación son construcción e inmobiliario, con un 10% de descenso, así como comercio y servicios, con un 4%.

A pesar de esta mejora, los datos analizados muestran que el sector de la construcción e inmobiliario se mantiene como el que registra una mayor demora en la liquidación de sus facturas. Sus plazos medios de pago llegaron a los 288 días en 2013, mientras que en 2012 superó los 300.

Por detrás de ellos se encuentran comercio y servicios, con 253 días, 9 menos que en 2012, mientras que el industrial tiene una demora de 230, 3 días menos. En energía, el plazo es de 108 días, un día menos.

Estas cifras de pago a proveedores contrastan con las correspondientes a los cobros que estas mismas empresas realizan a sus respectivos clientes. En el caso de las empresas no financieras del Ibex , se trata de periodos notablemente más reducidos, de 78 días, un 5% menor si se comparan con los plazo de cobro de 2012 (82 días).

Por sectores de las empresas cotizadas, tanto en el selectivo como en el resto del mercado continuo, la construcción y el inmobiliario repiten como ámbitos económicos que presentan unos periodos de cobro más largos. En 2013, las empresas de este ámbito cobraron sus facturas en 125 días, 12 menos que en 2012 (-9%), y el plazo medio de cobro de las compañías industriales del Ibex alcanzó los 105 días, seguido del de servicio y comercio (70) y energía (60).

El presidente de PMcM, Antoni Cañete, señala que "estos datos evidencian que algunas de estas grandes compañías se financian, en cierta manera, a costa de sus propios proveedores, en su mayoría pymes y autónomos"

"Esta situación, que queda reflejado en las memorias de las empresas del Ibex, se produce por la posición de dominio, abuso y vulneración de la ley", añade Cañete.

Si se tienen también en cuenta los datos agregados del resto del mercado continuo, el importe de las facturas abonadas por encima de los plazos que marca la Ley es de 68.179 millones de euros, mientras que los intereses de demora alcanzarían los 1.965 millones.

Por sectores, construcción e inmobiliaria, y comercio y servicios, tanto del Ibex como del resto de mercado continuo, son los que han abonado un mayor importe de facturas superando los 60 días que marca ley. Ambos ámbitos de actividad económica suman más de 46.400 millones de euros.

Por lo tanto, son estos dos sectores los que también registran un mayor ahorro financiero, que alcanza los 1.381 millones de euros, y unos intereses por retraso en el pago de facturas de más de 2.260 millones.

La morosidad ha propiciado el cierre de más de 400.000 empresas en España desde 2008

MADRID.- La morosidad ha propiciado el cierre de más de 400.000 empresas en España desde 2008 y ha generado una menor competitividad de muchas de ellas y les ha obligado a despedir a sus empleados ante la demora en el cobro de sus facturas, según el estudio 'Informe sobre la morosidad del crédito comercial en España 2014', elaborado por EAE Business School y la Plataforma Multisectorial contra la Morosidad.

   En concreto, el estudio pone de manifiesto que el retraso medio en los pagos sobre el plazo estipulado fue de 16,95 días, la tercera mayor media por detrás de Portugal e Italia. Esta cifra es superior a la media europea de retraso de pagos, que actualmente se sitúa en 14,11 días. Asimismo, el ratio de morosidad en 2013 en España (porcentaje de impagos respecto al total de facturación) se cifró en el 5,1%, porcentaje muy superior al de la media europea.

   Portugal es el país de Europa donde se produce la mayor morosidad en las operaciones comerciales, seguido por Italia (20,84 días) e Irlanda (17,25 días). Los países que presentan los retrasos en pagos más reducidos son Alemania con 6,39 días, Países Bajos con 9,17 días, Bélgica con 11,31 días y Francia con 11,77 días.

   El director del Centro de Morosología de EAE Business School y Director de Estudios de PMCM, Pere Brachfield, considera necesaria la promulgación de un régimen sancionador que penalice el incumplimiento de la legislación antimorosidad. "Sin penalizaciones administrativas, será imposible conseguir el cumplimiento efectivo de la Ley", indica.

   Por otro lado, el estudio pone de manifiesto que el período medio de pago del sector privado español en 2013 fue de 85 días, un 8,6% menos respecto al periodo medio de pago de 2012, que fue de 93 días. La cifra está lejos de lo que establece la ley, que indica que los plazos de pago no pueden superar los 60 días naturales.

   Así, el 68% de las empresas se han visto forzadas a aceptar acuerdos comerciales que les obligan a cobrar a plazos superiores a los 60 días. Además, en caso de sufrir impagos, solo un 12% exige habitualmente a sus morosos los intereses de demora devengados, frente al casi 75% restante que no lo hacen.

   El estudio muestra además que solo el 43% de los pagos de las empresas españolas se ha hecho respetando las condiciones pactadas con sus proveedores, lo que supone un coste directo para el conjunto del tejido empresarial de 2.815 millones de euros.

La morosidad de la banca española repunta hasta el 13,25%

MADRID.- La morosidad de los créditos concedidos por los bancos, cajas y cooperativas a particulares y empresas se ha anotado su segunda subida consecutiva en agosto y se ha situado en el 13,25%, incluyendo el cambio metodológico en la clasificación de los Establecimientos Financieros de Crédito (EFC), que han dejado de ser considerados dentro de la categoría de entidades de crédito.

Según los datos provisionales publicados por el Banco de España, la cifra total de créditos dudosos ha descendido ligeramente hasta los 184.308 millones de euros y se mantiene en su nivel más bajo desde agosto de 2013. Sin embargo, la reducción del saldo global del crédito en un 0,9% respecto a julio arroja un incremento en la tasa de morosidad de alrededor una décima.

Sin incluir los cambios metodológicos, la ratio de morosidad se situaría en el 13,49% y también se incrementaría ligeramente respecto al mes anterior, puesto que el saldo de crédito pasaría de 1,391 billones a 1,365 billones sin dichos cambios.

La morosidad registró descensos en diciembre de 2012 y febrero de 2013 por los efectos contables del traspaso de activos a la Sociedad gestora de activos procedentes de la reestructuración bancaria (Sareb), primero por parte de las nacionalizadas (Bankia, NCG Banco, y Catalunya Caixa) y después de las entidades del grupo 2 (Ceiss, BMN y Caja 3).

Así pues, la morosidad de la banca ha elevado a más de cuatro puntos porcentuales la brecha respecto al máximo de la crisis anterior, que data de 1994, cuando se estableció en el 9,15%.

En agosto, el crédito global del sector se ha reducido en 12.132 millones de euros, al pasar de los 1,403 billones de julio a 1,391 billones de este mes.

Las entidades financieras aún mantienen sus provisiones, aunque éstas se han recortado ligeramente en agosto hasta los 109.192 millones. En julio, este colchón ascendía a 109.591 millones.

La morosidad de la banca española sube de nuevo en julio al 13,1%

MADRID.- La morosidad del crédito concedido por bancos, cajas, cooperativas y establecimientos financieros que operan en España volvió a subir en julio al 13,15 % tras caer durante los dos meses anteriores y quedar en el 13,06 % en junio.

Según los datos provisionales publicados hoy por el Banco de España, los créditos dudosos acumulados en el sistema financiero español a finales de julio sumaban 184.520 millones de euros, 1.722 millones menos que en el mes anterior.

El volumen total de los créditos concedidos por las entidades financieras a sus clientes también había caído a cierre de julio hasta los 1,403 billones de euros, desde los 1,422 billones del mes anterior.

De esta forma, el indicador vuelve a subir y se anota nueve centésimas después de dibujar durante todo el año una trayectoria irregular, que le llevó a registrar pequeñas caídas en enero, febrero y marzo, después de que el 1 de enero el Banco de España hiciera efectivo un cambio en la forma de calcular la mora que ahora incluye en el crédito total el correspondiente a los Establecimientos Financieros (EFC).

Tras estas caídas, que habían dejado el ratio en el 13,39 % en marzo después de iniciar el año en el 13,53 %, la morosidad subió ligeramente en abril, hasta el 13,44 %, para caer de nuevo en mayo al 13,39 % y volver a bajar en junio al 13,06 %.

En los últimos doce meses, la tasa de mora del sistema financiero español ha empeorado en casi 1,2 puntos porcentuales, ya que en julio de 2013 se encontraba en el 11,97 %.

Desde entonces, el volumen de créditos dudosos, que se consideran así tras tres meses consecutivos de impago, ha crecido en 5.857 millones de euros, bastante menos que los 9.219 millones que había crecido en el mes anterior en comparación con junio de 2013.

Pese a ser una cantidad elevada, esos 184.520 millones de euros están lejos de los máximos alcanzados en enero de 2014, cuando la cartera dudosa de todas estas entidades rozó los 200.000 millones de euros.

El grupo de entidades formado por bancos, cajas y cooperativas de crédito o cajas rurales, también vio elevarse ligeramente su tasa de impagados en julio hasta el 13,23 %, desde el 13,19 % del mes anterior, cuando había bajado desde el 13,52 % registrado en mayo.

En este grupo, cuyas cifras se presentan agregadas y aparte de las correspondientes a los Establecimientos Financieros de Crédito (EFC), el saldo de los créditos dudosos cayó hasta los 178.817 millones desde los 180.511 millones del mes anterior.

La cartera crediticia conjunta de estos tres tipos de entidades también se redujo ligeramente en julio, hasta los 1,352 billones de euros, desde los 1,368 billones que sumaba el mes anterior.

En cuanto a los EFC, la morosidad se mantuvo en julio en el 11,83 % por segundo mes consecutivo después de un reajuste de las cifras.

La cartera crediticia de estas entidades, dedicadas fundamentalmente a financiar bienes de consumo, cayó ligeramente, hasta los 35.138 millones, desde los 35.414 millones de junio, igual que los créditos dudosos, que bajaron hasta los 4.156 millones desde los 4.189 millones de junio.

La tasa de morosidad de la banca española vuelve a caer en mayo y se sitúa en el 13,39%

MADRID.- La morosidad de los créditos concedidos por los bancos, cajas y cooperativas a particulares y empresas ha vuelto a caer en mayo y se ha situado en el 13,39%, incluyendo el cambio metodológico en la clasificación de los Establecimientos Financieros de Crédito (EFC), que han dejado de ser considerados dentro de la categoría de entidades de crédito. 

Según los datos provisionales hechos públicos hoy por el Banco de España, la cifra total de créditos dudosos ha caído hasta los 189.452 millones de euros, su nivel más bajo desde septiembre de 2013.

Sin incluir los cambios metodológicos, la ratio de morosidad se elevaría levemente respecto al mes anterior y se situaría en el 13,63%, puesto que el saldo de crédito caería desde los 1,401 billones de abril a los 1,39 billones alcanzados en mayo.

La morosidad registró descensos en diciembre de 2012 y febrero de 2013 por los efectos contables del traspaso de activos a la Sociedad gestora de activos procedentes de la reestructuración bancaria (Sareb), primero por parte de las nacionalizadas (Bankia, NCG Banco y Catalunya Caixa) y después por las entidades del grupo 2 (Ceiss, BMN y Caja3).

Una vez corregido este efecto, la mora continuó su senda alcista, que se rompió en enero de este año al incluir el cambio metodológico de los ECF, una tendencia que retomó en febrero y en marzo, pero que rompió levemente en abril. Ahora en mayo, vuelve a retomar esta tendencia a la baja.

En los primeros meses de 2013, la mora se había ralentizado, pero en junio del ejercicio pasado se disparó hasta el 11,6%, para llegar al 13% en octubre y sobrepasar este umbral en noviembre, donde a día de hoy se mantiene, si bien va reduciéndose poco a poco.

La morosidad de la banca ha marcado una brecha de 4,24 puntos porcentuales respecto al máximo de la crisis anterior, que data de 1994, cuando se estableció en el 9,15%.

En mayo, el crédito global del sector se ha reducido en 11.636 millones de euros, al pasar de 1,426 billones en abril a 1,414 billones en mayo.

Ante el deterioro de la cartera crediticia, las entidades financieras han reducido levemente en mayo su nivel de provisiones, hasta los 112.183 millones de euros. En abril, el colchón ascendía a 112.358 millones de euros.

La morosidad hipotecaria sube en España al 6,3%

MADRID.- La morosidad de los créditos concedidos por la banca no deja de crecer y en el caso de las hipotecas a particulares se ha disparado hasta marcar un nuevo récord histórico en el 6,3% a finales de marzo, en tanto que la del sector inmobiliario supera aún el 37,8% respecto al cierre de 2013.

Según los datos del Banco de España publicados hoy, las hipotecas morosas sumaban 37.863 millones al término del primer trimestre para una cartera de 599.153 millones, con lo que la mora llega al 6,3%, dos puntos por encima que hace un año, cuando estaba en el 4,22%, y superior al 5,98% del cierre de 2013.

Sin embargo, hay que tener en cuenta que el volumen de hipotecas morosas está en máximos mientras que la cartera crediticia se ha reducido al nivel más bajo desde junio de 2007. 

Sólo en préstamos para la adquisición de vivienda, la banca tenía 36.214 millones morosos para una cartera de 576.173 millones, lo que supone una tasa de impago del 6,28%. Pero además, había 1.649 millones sin pagar de los 22.680 millones concedidos en hipotecas para la rehabilitación de viviendas, lo que equivale a una morosidad del 7,27%.

Deuda de los promotores inmobiliarios

Por su parte, la deuda de los promotores inmobiliarios con las entidades financieras españolas alcanzaba 171.230 millones en marzo, de los cuales 64.809 millones -el 37,85%-, eran préstamos morosos, muy por encima del 29,56% de un año antes, aunque ligeramente por debajo del 37,99% del cierre de 2013.

Al igual que con las hipotecas, la cartera de préstamos al sector inmobiliario ha caído en los últimos meses, en mayor medida de lo que lo ha hecho los préstamos morosos.

 En concreto, la deuda de los promotores con la banca ha caído más de un 16% en el último año y se ha situado en niveles de diciembre de 2005, muy anteriores al estallido de la burbuja inmobiliaria, en tanto que los préstamos morosos han caído un 3,54% en los tres primeros meses de 2014.

Sólo en el caso de la construcción, la morosidad es del 33%, pues los préstamos morosos llegan a 19.270 millones para una cartera de 58.371 millones, ligeramente por debajo del 34,3% del cierre de 2013.

Al margen de la construcción y la promoción inmobiliaria, los efectos de la crisis se dejan notar en otros actividades económicas y así, por ejemplo, en el caso de la hostelería los impagos superan el 21,24%; en el comercio llegan al 15,2%; en el resto de la industria, al 13,47% y en la agricultura, al 13,1%.

Otro factor determinante en la evolución de los créditos dudosos de la banca ha sido el proceso de refinanciación que el Banco de España estableció a finales de abril del pasado año. Los criterios que desde entonces las entidades deben seguir para refinanciar, renovar, renegociar o reestructurar los créditos y deudas de sus clientes, contribuyeron a aflorar más morosidad, según reconocen los expertos.

La morosidad de la banca española escala levemente hasta el 13,44% tras tres meses a la baja

MADRID.- La morosidad de los créditos concedidos por los bancos, cajas y cooperativas españolas a particulares y empresas ha roto con tres meses a la baja y ha escalado ligeramente, hasta el 13,44% en abril, incluyendo el cambio metodológico en la clasificación de los Establecimientos Financieros de Crédito (EFC), que han dejado de ser considerados dentro de la categoría de entidades de crédito.

Según los datos provisionales hechos públicos este miércoles por el Banco de España, el máximo de la mora ha subido desde el 13,38% registrado en el mes de marzo hasta el 13,44% del mes de abril. Sin embargo, la cifra total de créditos dudosos ha caído en 1.010 millones de euros, hasta los 191.763 millones.

Sin incluir los cambios metodológicos, la ratio de morosidad se elevaría levemente respecto al mes anterior y se situaría en el 13,67% frente al 13,62% de marzo, puesto que el saldo de crédito caería desde los 1,414 billones de marzo a los 1,401 billones alcanzados en abril.

La morosidad registró descensos en diciembre de 2012 y febrero de 2013 por los efectos contables del traspaso de activos a la Sociedad gestora de activos procedentes de la reestructuración bancaria (Sareb), primero por parte de las nacionalizadas (Bankia, NCG Banco y Catalunya Caixa) y después por las entidades del grupo 2 (Ceiss, BMN y Caja3). 

Una vez corregido este efecto, la mora continuó su senda alcista, que se rompió en enero al incluir el cambio metodológico de los ECF, una tendencia que retomó en febrero y en marzo, pero que se ha quebrado levemente en abril.

En los primeros meses de 2013, la mora se había ralentizado, pero en junio del ejercicio pasado se disparó hasta el 11,6%, para llegar al 13% en octubre y sobrepasar este umbral en noviembre, donde a día de hoy se mantiene, si bien va reduciéndose poco a poco.

La morosidad de la banca ha marcado una brecha de 4,29 puntos porcentuales respecto al máximo de la crisis anterior, que data de 1994, cuando se estableció en el 9,15%.

En abril, el crédito global del sector se ha reducido en 13.707 millones de euros, al pasar de 1,440 billones en marzo a 1,426 billones en abril.

Ante el deterioro de la cartera crediticia, las entidades financieras han reducido levemente su nivel de provisiones, hasta los 112.358 millones de euros. En marzo, el colchón ascendía a 113.032 millones de euros.

Los Bancos griegos, con serios problemas de morosidad

ATENAS.- El estado de la cartera de créditos de los bancos griegos empeoró en los recientes meses debido al aumento de la morosidad y a la contracción del número de operaciones realizadas, según publicó hoy el diario Kathimerini. 

Durante el primer trimestre del año el valor de los préstamos fallidos alcanzó la cifra récord de 71.000 millones de euros, lo que equivale a la tercera parte del total adeudado a las entidades financieras que a finales de marzo ascendía a 215.900 millones de euros.

La tendencia negativa del índice de morosidad se incrementó del 31,8 por ciento a finales de diciembre hasta el 33 de marzo pese a lo cual los analistas neoliberales, guiados por el injustificado optimismo gubernamental, consideran que entre el segundo y el tercer trimestre de 2014 la morosidad comenzará a descender.

Los datos bancarios muestran, sin embargo, que la grave situación económica en la que se encuentra el país condiciona el creciente incumplimiento en el pago de los créditos por parte de los clientes, especialmente las empresas.

Cerca del 60 por ciento de los préstamos al sector privado atañen a firmas comerciales, un 30 por ciento de los cuales presentan un retraso en el cobro de al menos 90 días, mientras que pequeñas y medianas empresas son responsables del 47 por ciento de los créditos incobrables, que pronto llegarán al 50 por ciento según los mismos bancos.

Al mismo tiempo, marzo también mostró una disminución en el número de operaciones financieras realizadas, cayendo un 4,1 por ciento en el cómputo anual, de acuerdo con el Boletín Estadístico de Investigación Económica del Banco de Grecia.

Durante 2013 tanto las empresas como los particulares no solo vieron reducirse las cuantías sino también cómo se endurecían las condiciones exigidas, lo que condujo a perpetuar la paralización de la actividad económica en el país.

Así el valor de las hipotecas concedidas durante el pasado año fue de 200 millones de euros, poco si se compara con los dos mil millones de 2011 y apenas nada si se hace con los 16.000 millones de euros de 2006.

El 45% de los empresarios españoles es optimista sobre la evolución de la economía los próximos 12 meses

MADRID.- El 45% de los líderes empresariales españoles se muestra optimista con respecto a la evolución de la economía durante los próximos doce meses, una cifra que contrasta con el 25% de Francia o el 38% de Italia o el 71% de Alemania, según un informe de Grant Thornton.

   De este modo, España obtiene un índice de confianza empresarial (porcentaje de los que se declaran optimistas menos los que se declaran pesimistas) de +15 puntos en el primer trimestre de 2014, frente a los -9 puntos del último trimestre de 2014. Esta es la primera vez en la que el índice es positivo desde 2007.

   Así, España se sitúa como el segundo país más optimista de las grandes economías de la eurozona, por detrás de Alemania (+65 puntos), pero por delante de Italia (+6 puntos) o Francia (-17 puntos).

   "La recuperación del optimismo en España e Italia tiene mucho que ver con la percepción de que lo peor ha pasado más que con que se perciba un futuro económico totalmente despejado. En Francia en cambio, el impacto tardío de la crisis está haciendo que sea en este momento cuando la moral de los empresarios se ve negativamente afectada. En cuanto a Alemania, hace tiempo ya que el futuro se ve con optimismo", indica el consejero delegado de Grant Thornton en España, José María Fernández.

   Por otra parte, sólo tres de cada diez empresarios españoles (31%) considera que las políticas europeas de austeridad han tenido un impacto negativo en su negocio.

   El 45% de los directivos encuestados afirma que las políticas de austeridad no han afectado al crecimiento de sus negocios, e incluso el 20% considera que estas han resultado "positivas".

   En el resto de Europa, el 69% y el 64% de los empresarios griegos e irlandeses, respectivamente, cree que estas políticas han tenido un impacto negativo, mientras que en Alemania este porcentaje se reduce hasta el 9% y en los Países Bajos hasta el 8%.

   Para José María Fernández, es probable que, más que un beneficio directo de la austeridad, lo que valoran los empresarios es "la capacidad que han tenido estas políticas de evitar un colapso que habría hecho desaparecer sus empresas".

El informe también muestra que los empresarios españoles son los más comprometidos con una mayor integración dentro de la Unión Europea, manteniendo e incluso aumentando su compromiso con el proyecto europeo.

   Así, un 86% de los encuestados desea una mayor integración económica, ocho puntos porcentuales más que en la anterior encuesta y 24 puntos porcentuales por encima de la media de la eurozona.

   Asimismo, un 72% de los empresarios españoles aboga por una mayor integración normativa, frente al 66% del año pasado y al 39% de media de la UE.

   Finalmente, el 69% de los preguntados desea una mayor integración en el área política, frente al 63% del pasado ejercicio y al 45% de media de la eurozona.

Sin embargo, la encuesta muestra que el apoyo de los líderes empresariales españoles al euro ha disminuido. Así, un 73% considera que, en general, la pertenencia a la unión monetaria ha sido positiva, un descenso de nueve puntos porcentuales con respecto a la anterior edición del estudio.

   En cualquier caso, solo un 4% apoyaría la salida de la moneda única. En el resto de Europa, Irlanda (89%), Alemania (86%) e Italia (84%) son los países en los que más se aprecian las bondades del euro. Mientras que en Francia (58%), Holanda (61%) y Grecia (69%) la visión de su impacto, aunque mayoritariamente positiva, suscita menor consenso.

   "A medida que en España se han ido disipando los temores a un rescate o incluso a una eventual salida del euro aumenta ligeramente la percepción de algunos de los efectos secundarios que conlleva una moneda única. Con todo, lo que queda claro es que prácticamente nadie concibe la economía española sin el euro", comenta Fernández.

El riesgo de pago puede aumentar

El 65% de las empresas españolas cree que el riesgo de impago puede aumentar en 2014, porcentaje que se reduce al 46% al hablar de empresas europeas, según el Índice de Riesgo 2014 elaborado por Intrum Justitia.
   El primer ligar del ranking lo ocupa Portugal, donde el 82% apuntó a un incremento del riesgo de impago en 2014. A continuación se sitúa Grecia (74%), seguido de Rumanía (73%) y España e Italia, con el 65%.
   En el extremo opuesto se sitúan los países nórdicos como Dinamarca, Noruega y Suecia, excepto Finlandia, donde las empresas son más pesimistas que en los últimos cinco años.
   El director general de Intrum Justitia Ibérica, Luís Salvaterra, asegura que la recesión sigue teniendo un gran impacto en las empresas, las comunidades y las personas a pesar de haber terminado oficialmente.
A su parecer, los gerentes de negocios son más pesimistas sobre sus previsiones de riesgo que en el año 2009, un ejercicio con extrema incertidumbre con respecto al futuro. Así, ha considerado "vital" que las empresas cuenten con procesos de gestión de crédito para asegurar la liquidez y la reconstrucción de la confianza empresarial.
   En este contexto, Intrum Justitia propone crear, desarrollar e implementar una política de crédito equilibrada y sólida para administrar riesgos y crecimiento, así como medir y realizar seguimiento sobre el coste empleado en el proceso de gestión del crédito por si fuera posible reducir.
   Igualmente, resalta la importancia de conocer al cliente con el que se están realizando negocios, escribir un contrato claro con los términos del negocio, integrar ventas, marketing y servicios financieros y crear un proceso de facturación eficiente para evitar incumplimientos.
   Asimismo, apuesta por supervisar la información económica y comprobar con regularidad las direcciones de los clientes y adaptar el proceso de crédito basado en el comportamiento y la capacidad de pago de cada cliente.
   Finalmente, se inclina por implementar recordatorios rápidos y cobrar intereses de demora cuando sea posible, equilibrar la estructura de clientes basado en el riesgo y el potencial de crecimiento y actuar inmediatamente para recibir el pago.

La mora de la banca española baja ligeramente al 13,39% en marzo

MADRID.- El saldo de los créditos morosos de la banca española bajó en marzo al 13,39 por ciento sobre la cartera total de sus préstamos, frente al 13,42 por ciento registrado en febrero, según datos provisionales del Banco de España divulgados el lunes.

El volumen de préstamos de la banca se redujo en marzo en más de 13.000 millones de euros, a 1,44 billones, mientras que el saldo de los créditos morosos bajó en unos 2.500 millones, a 195.239 millones, su nivel más bajo desde noviembre de 2013.

La mora de la banca española baja al 13,42% en febrero

MADRID.- El saldo de los créditos morosos de la banca española bajó en febrero al 13,42 por ciento sobre la cartera total de sus préstamos frente al 13,53 por ciento registrado en enero, según datos provisionales del Banco de España divulgados el lunes.

De esta forma, el saldo crediticio total bajó en febrero en unos 2.000 millones de euros a 195.093 millones de euros.
La morosidad de los créditos concedidos por los bancos, cajas y cooperativas a particulares y empresas ha bajado por segundo mes consecutivo y se ha instalado en el 13,42%, incluyendo el cambio metodológico en la clasificación de los Establecimientos Financieros de Crédito (EFC), que han dejado de ser considerados dentro de la categoría de entidades de crédito.

   Según los datos provisionales hechos públicos este lunes por el Banco de España, el máximo de la mora ha bajado ligeramente desde el 13,52% registrado en enero al 13,42% de febrero. La cifra total de créditos dudosos se ha situado en 195.093 millones de euros, manteniendo, no obstante, uno de los niveles más altos de la serie histórica.
   Sin incluir los cambios metodológicos, la ratio de morosidad disminuiría levemente por primera vez desde febrero de 2013 hasta el 13,65% desde el 13,78% registrado en enero, puesto que el saldo de crédito se redujo desde los 1,431 billones de euros hasta los 1,428 billones.

   La mora registró descensos en diciembre de 2012 y febrero de 2013 por los efectos contables del traspaso de activos a la Sociedad gestora de activos procedentes de la reestructuración bancaria (Sareb), primero por parte de la nacionalizadas (Bankia, NCG Banco y Catalunya Caixa) y después por las entidades del grupo 2 (Ceiss, BMN y Caja 3).
   Una vez corregido este efecto, la mora continuó su senda alcista, que se rompió en enero al incluir el cambio metodológico de los EFC y que ahora continua en febrero. En los primeros meses de 2013, la mora se había ralentizado, pero en junio de ese ejercicio se disparó hasta el 11,6%, hasta llegar justo al 13% el pasado mes de octubre y sobrepasar este umbral en noviembre, donde a día de hoy se mantiene.
   La morosidad de la banca ha marcado una brecha de 4,27 puntos porcentuales respecto al máximo de la crisis anterior, que data de 1994, cuando se estableció en el 9,15%.
   En el último mes, el crédito global del sector se ha reducido en 4.368 millones de euros, al pasar de 1,457 billones en el mes de enero a 1,453 billones en febrero. No obstante, al ampliar la base de cálculo del crédito por incluir los datos de los EFC, el resultado que deriva es un descenso de la morosidad.
   Ante el deterioro de la cartera crediticia, las entidades financieras han reducido levemente sus provisiones bancarias a febrero, por las menores exigencias del Gobierno y tras la menor exposición inmobiliaria hasta los 113.294 millones de euros. En enero, el colchón ascendía a 114.389 millones.

La morosidad de la banca española escala hasta el 13,6% en diciembre

MADRID.- La morosidad de los créditos concedidos por los bancos, cajas, cooperativas y establecimientos financieros de crédito (EFC) a particulares y empresas ha escalado hasta el 13,6% en el mes de diciembre, con lo que marca así un nuevo récord histórico desde que el Banco de España recopila estos datos. 

De esta forma, el máximo de la mora se ha elevado ligeramente desde el 13,08% registrado en noviembre. Según los datos publicados por la institución que dirige Luis María Linde, la cifra total de créditos dudosos se ha situado en 197.045 millones de euros y se convierte en la cifra más elevada de la serie histórica.

Este nuevo récord se produce tras la revisión de los préstamos refinanciados. El Banco de España calculaba recientemente que el importe de activos normales dentro de refinanciaciones pasaría de los 73.557 millones a 48.193 millones, lo que elevaría los dudosos desde los 71.660 millones a los 92.224 millones.

La mora registró descensos en diciembre de 2012 y febrero de este año por los efectos contables del traspaso de activos a la Sociedad de Activos procedentes de la Reestructuración Bancaria (Sareb), primero por parte de las nacionalizadas (Bankia, NCG Banco y Catalunya Caixa) y después por las entidades del grupo 2 (Ceiss, BMN y Caja3).

Un vez corregido este efecto, la mora ha retomado su senda alcista y ya encadena diez subidas consecutivas desde el pasado mes de febrero.

La morosidad de la banca ha marcado en diciembre una brecha de 4,45 puntos porcentuales respecto al máximo de la crisis anterior, que data de 1994, cuando se estableció en el 9,15%. En el último año, la cifra de dudosos se ha elevado en unos 30.000 millones, desde los 167.468 millones registrados a cierre de 2012.

En los primeros meses del año la mora se había ralentizado, pero en junio se disparó hasta el 11,6%, hasta llegar justo al 13% el pasado mes de octubre y sobrepasar este umbral en noviembre.

Este nuevo máximo de la morosidad se produce después de que la cartera crediticia se redujera en 156.711 millones de euros en un año. El crédito global del sector financiero ha alcanzado los 1,448 billones de euros, frente a los 1,604 billones del mes anterior.

Ante el deterioro de la cartera crediticia, las entidades financieras han reducido sus provisiones bancarias a diciembre de 2013, por las menores exigencias del Gobierno y tras la menor exposición inmobiliaria, hasta los 113.613 millones de euros. En diciembre de 2012, el colchón ascendía a 123.628 millones de euros.

Los máximos responsables de las entidades financieras, el Banco de España y el Gobierno admiten que la tasa de morosidad marcará una tendencia al alza en los próximos meses ante la debilidad de la recuperación.

El analista de XTB Javier Urones ha explicado que la tasa de morosidad continuará en ascenso a lo largo de este año y podría terminar en niveles del 15% ya que, a su juicio, el modelo de negocio basado en el turismo y la construcción sigue pasando factura.

"La tasa de morosidad debida a crédito promotor se espera que se mantenga insosteniblemente alta como viene siendo habitual, pero lo que más preocupa es que por primera vez suba la morosidad no derivada del negocio inmobiliario", ha apuntado.

El experto advierte de que estas previsiones "no pueden ser tomadas en ningún caso como positivas", ya que con la morosidad disparada "es muy complicado forzar a las entidades financieras a que abran de nuevo el grifo del crédito".

Urones ha señalado que la situación que se está viviendo en el mercado de crédito español recuerda a "la pescadilla que se muerde su propia cola", puesto que la elevada tasa de morosidad impide a las entidades prestar capital y sin ese capital, a muchas empresas y particulares "les resulta imposible" hacer frente a sus pagos.